プライベート株は慎重に動いている。 日本での取引が増加している

S&P グローバル マーケット インテリジェンスは、世界中のプライベート エクイティのニュース記事などのトップ ピックを 1 週間にわたって紹介します。

プライベート・エクイティ・ファンドの運用会社は自由に使える投資可能な資本をたくさん持っているが、今年はインフレの上昇と世界的な景気後退の兆しの中で、その資金を投入するのに時間がかかっている。

世界中のプライベートエクイティエントリーの総額は、9 月に前年比で 60% 以上減少し、349 億 1000 万ドルになりました。 業界は、1 月 1 日から 9 月 30 日までの間に 5,879 億 9000 万ドルのエントリを記録しました。これは、2021 年の最初の 9 か月間の合計 8,530 億 1000 万ドルから約 30% 減少しています。昨年の。

そこにチャンスがないわけではありません。 プライベートエクイティマネージャーは、市場の混乱を利用して企業を安く買うことについて何ヶ月も話し合ってきましたが、今年の世界の株式は、2018年、2019年、または2020年の同時期よりもまだはるかに進んでいます.

ゼネラルパートナーも慎重に進めており、金利の上昇や経済成長の鈍化など、購入機会を生み出す同じ市場の力が彼らの投資を台無しにする可能性があることを認識しています.

たとえば、ブラックストーンの第 3 四半期決算発表で、ジョナサン グレイ会長は、新興のエネルギー危機と住宅費の上昇のリスクに対して、強いドルが公共部門の評価額の低下に直面しているヨーロッパと英国で同社が見ている現在の機会を評価しました。大陸では、金利とインフレの上昇と同様に。 グレイ氏は、ブラックストーンがヨーロッパでの潜在的なターゲットを注意深く見ていると述べたが、アナリストや投資家は、取引が実現するまでに数年かかる可能性があると警告した.

9 月に最も活発だったセクターを含む、世界のプライベート エクイティ参入トレンドの詳細については、こちらをご覧ください。

週足チャート：日本での米国のプライベートエクイティ投資が増加

⮞ 1 月 1 日から 9 月 12 日までに記録された総取引額は 112 億 6000 万ドルで、米国のプライベート エクイティ会社は 2022 年に 2021 年全体よりも多くの日本企業に投資しています。

⮞ 日本円に対する米ドルの相対的な強さと企業評価の低下が、米国を拠点とする企業による買収活動を促進する 2 つの要因です。

日本へのプライベートエクイティへの投資は、日本の低金利と安定した規制環境にも魅力を感じています。

取引と資金調達

*ゼネラル アトランティックは、投資マネージャーのアイアン パーク キャピタル パートナーズ LP を買収し、ゼネラル アトランティック クレジットを設立しました。 この取引は、2023 年の第 1 四半期に完了する可能性があります。

* KKR & Co. 承認済み。 株式会社 Rohatyn Group からのフル ライフサイクル デジタル サービス変革のための Ness Technologies の購入について。

* NovaQuest プライベート エクイティ管理会社 QHP Capital LP は、デジタル患者募集会社 AutoCruitment の買収を完了しました。

* TPG キャピタル LP の子会社である TPG リアル エステートは、68 億ドルの資本コミットメントで TPG リアル エステート パートナーズ IV オポチュニティ エクイティ ファンドを閉鎖しました。

* Ridgemont Equity Partners は、Ridgemont Equity Partners IV LP を固定上限額で 23 億 5000 万ドルのコミットメントで閉鎖しました。 ファンドの当初の目標は 20 億ドルでした。

業界最新

* フランスのデジタル サービスおよびプラットフォーム企業である Plus que PRO SAS は、IK Partners から資本注入を受けました。

*MSB Sports Capital は、ユニット ESPN Inc. からアクション スポーツおよびエンターテイメント ブランド X Games の過半数の株式を取得しました。 、ESPNプロダクションズ株式会社

※スカイピークキャピタルはヒックスマシーン社の買収を完了しました。 精密加工工房です。

* Long Ridge Equity Partners LLC は、Everstone Capital Asia Pte. 株式会社 Everstone は Acqueon の少数株を保持します。

焦点: 食べ物

*Paine Schwartz Partners LLC の子会社である Suja Life LLC は、Vive Organic Inc. を買収しました。 対象企業はオーガニックジュースを製造しています。

* Ara Partners Group LLC は、バイオ成分企業である BioVeritas に 6,500 万ドルの追加資本をコミットしました。 Ara はすでに同社の過半数の株式を所有しています。

* BRS & Co. 承認済み。 Tumble 22 Holdings LLCの共同買収に関するRosser Capital Partners。 対象企業は、テキサス州に5店舗を展開するホットチキンレストランのコンセプト。